Aplicación de la teoría de valor extremo en la fijación de los precios de petróleo tipo Istmo y Olmeca
Aplicación de la teoría de valor extremo en la fijación de los precios de petróleo tipo Istmo y Olmeca
Date
2010-09
Authors
Chairez Araiza, Gustavo
Journal Title
Journal ISSN
Volume Title
Publisher
Universidad Autónoma Chapingo
Abstract
Con el fin de establecer algún criterio de
estudio, para las cotizaciones máximas al cierre
de los precios del petróleo tipo Istmo y tipo
Olmeca, en esta investigación, se exploran y
analizan los precios señalados desde una
perspectiva de las series de tiempo y la teoría
de los valores extremos. Las series analizadas
son no estacionarias con tendencia creciente y
oscilante. La estacionariedad se logró mediante
una transformación logarítmica y la primera
diferencia de éstas. La prueba estadística
empleada para verificar la estacionariedad, fue
la de raíces unitarias de Dickey-Fuller: Rho, Tau
y F. Con los datos estacionalizados, se
ajustaron modelos autorregresivos de orden
uno, AR(1), para permitir que los datos
retornaran a su forma original con fines de
interpretación, fueron sometidos a una
transformación exponencial. Posterior a esto,
para la aplicación de la teoría de valor extremo,
se formaron grupos de 30 datos. Para cada
grupo se estimó el cuantil 90%, considerado
como umbral de grupo en la serie. Con estos
cuantiles se estimaron, por el método de
máxima verosimilitud, los parámetros de la
distribución de valor extremo generalizada
(GEV). Se realizó, además, una prueba de
bondad de ajuste usando el estadístico de
Kolmogorov-Smirnov (KS). Dicha prueba verificó
el ajuste para la (GEV). Se estimaron los niveles
de retorno asociado al periodo de retorno
(meses), probabilidad p y número de eventos
esperados que superan al nivel de retorno
estimado, para los precios de petróleo tipo Istmo
y Olmeca. Por último, se ajustaron las funciones
de promedio muestral, que definen los umbrales
mínimo y máximo de los excesos para el precio
de ambos tipos de petróleo.
Description
Tesis (Doctorado en Ciencias en Economía Agrícola)
Keywords
Raíces unitarias, máxima
verosimilitud, bondad de ajuste, distribución
de valor extremo generalizada, niveles de
retorno, función de promedio muestral